函數(shù)說明

YIELDMAT函數(shù)的主要作用是返回到期付息的有價證券的年收益率。

如果該函數(shù)不可用，并返回錯誤值 #NAME?，請安裝并加載“分析工具庫”加載宏。可以參考文章：Office2003安裝并加載“分析工具庫”加載

函數(shù)語法

YIELDMAT(settlement,maturity,issue,rate,pr,basis)

YIELDMAT(證券的成交日,有價證券的到期日,有價證券的發(fā)行日,有價證券在發(fā)行日的利率,面值 $100 的有價證券的價格,日計數(shù)基準類型)

要點：應使用 DATE 函數(shù)來輸入日期，或者將日期作為其他公式或函數(shù)的結果輸入。例如，使用函數(shù) DATE(2008,5,23) 輸入 2008 年 5 月 23 日。如果日期以文本的形式輸入，則會出現(xiàn)問題。

參數(shù)說明

Settlement：是證券的成交日。即在發(fā)行日之后，證券賣給購買者的日期。

Maturity：為有價證券的到期日。到期日是有價證券有效期截止時的日期。

Issue：為有價證券的發(fā)行日，以時間序列號表示。

Rate：為有價證券在發(fā)行日的利率。

Pr：為面值 $100 的有價證券的價格。

Basis：日計數(shù)基準類型。

函數(shù)備注

• Microsoft Excel 可將日期存儲為可用于計算的序列號。默認情況下，1900 年 1 月 1 日的序列號是 1，而 2008 年 1 月 1 日的序列號是 39448，這是因為它距 1900 年 1 月 1 日有 39448 天。 Excel for the Macintosh 使用另外一個默認日期系統(tǒng)。

• 成交日是購買者買入息票（如債券）的日期。到期日是息票有效期截止時的日期。例如，在 2008 年 1 月 1 日發(fā)行的 30 年期債券，六個月后被購買者買走。則發(fā)行日為 2008 年 1 月 1 日，成交日為 2008 年 7 月 1 日，而到期日則是在發(fā)行日 2008 年 1 月 1 日的 30 年后，即 2038 年 1 月 1 日。

• Settlement、maturity、issue 和 basis 將被截尾取整。

• 如果 settlement、maturity 或 issue 不是合法日期， 函數(shù) YIELDMAT 返回錯誤值 #VALUE!。

• 如果 rate < 0="" 或="" pr="" ≤="" 0,="" 函數(shù)="" yieldmat="" 返回錯誤值="">

• 如果 basis < 0="" 或="" basis=""> 4，函數(shù) YIELDMAT 返回錯誤值 #NUM!。

• 如果 settlement ≥ maturity，函數(shù) YIELDMAT 返回錯誤值 #NUM!。?

函數(shù)示例

數(shù)據(jù)

公式

以下是Excel中使用YIELDMAT函數(shù)效果截圖