函數說明

INTRATE函數的主要作用是返回一次性付息證券的利率。

如果該函數不可用，并返回錯誤值 #NAME?，請安裝并加載“分析工具庫”加載宏。可以參考文章：Office2003安裝并加載“分析工具庫”加載

函數語法

INTRATE(settlement,maturity,investment,redemption,basis)

INTRATE(證券的成交日,有價證券的到期日,有價證券的投資額,有價證券到期時的清償價值,日計數基準類型)

要點：應使用 DATE 函數來輸入日期，或者將日期作為其他公式或函數的結果輸入。例如，使用函數 DATE(2008,5,23) 輸入 2008 年 5 月 23 日。如果日期以文本的形式輸入，則會出現問題。

參數說明

Settlement：是證券的成交日。即在發行日之后，證券賣給購買者的日期。

Maturity：為有價證券的到期日。到期日是有價證券有效期截止時的日期。

Investment：為有價證券的投資額。

Redemption：為有價證券到期時的清償價值。

Basis：日計數基準類型。

函數備注

• Microsoft Excel 可將日期存儲為可用于計算的序列號。默認情況下，1900 年 1 月 1 日的序列號是 1，而 2008 年 1 月 1 日的序列號是 39448，這是因為它距 1900 年 1 月 1 日有 39448 天。Microsoft Excel for the Macintosh 使用另外一個默認日期系統。

• 成交日是購買者買入息票（如債券）的日期。到期日是息票有效期截止時的日期。例如，在 2008 年 1 月 1 日發行的 30 年期債券，六個月后被購買者買走。則發行日為 2008 年 1 月 1 日，成交日為 2008 年 7 月 1 日，而到期日是在發行日 2008 年 1 月 1 日的 30 年后，即 2038 年 1 月 1 日。

• Settlement、maturity 和 basis 將被截尾取整。

• 如果 settlement 或 maturity 不是合法日期，函數 INTRATE 返回錯誤值 #VALUE!。

• 如果 investment ≤ 0 或 redemption ≤ 0，函數 INTRATE 返回錯誤值 #NUM!。

• 如果 basis < 0="" 或="" basis=""> 4，函數 IMTRATE 返回錯誤值 #NUM!。

• 如果 settlement ≥ maturity，函數 INTRATE 返回錯誤值 #NUM!。

• 函數 INTRATE 的計算公式如下：

  

  式中：

  B = 一年之中的天數，取決于年基準數。

  DIM = 成交日與到期日之間的天數。

函數示例

數據

公式

以下是Excel中使用INTRATE函數效果截圖